Récemment, le fret conteneurisé a explosé ! Le nombre de navires vides sur le marché a considérablement diminué. Afin de préserver l'espace, les compagnies de transport de conteneurs ont commencé à "saisir des navires" sur le marché de la location.
Dans de telles circonstances, Mediterranean Shipping MSC, la deuxième plus grande compagnie maritime de conteneurs au monde, a même lancé le modèle d'achat direct de navires et a de nouveau acheté deux porte-conteneurs. Il convient de mentionner qu'il s'agit du 11e navire acheté par la société en peu de temps.
Alphaliner a déclaré que les grands porte-conteneurs actuellement disponibles sont insuffisants et que la plupart des compagnies maritimes ont établi de nouveaux records de loyer journalier. Il est particulièrement remarquable que même le navire Panamax classique de 4,000 5,300 à XNUMX XNUMX EVP, qui a subi "des années de souffrance", a maintenant atteint un niveau incroyable, inimaginable il y a quelques mois.
Poussées par une forte demande du marché, les compagnies de transport par conteneurs ont commencé à trouver des moyens de mobiliser tous les porte-conteneurs disponibles.
Les initiés de l'industrie ont souligné que le marché mondial du transport par conteneurs réapparaissait dans la situation où "un navire est difficile à trouver et une boîte est difficile à trouver". Les principales compagnies maritimes ont réservé de l'espace jusqu'à fin décembre, et il est prévu que les taux de fret élevés se poursuivront jusqu'aux environs de la Fête du Printemps. Les taux de fret élevés et les volumes élevés entraîneront la croissance explosive des compagnies maritimes au quatrième trimestre.
Le "plus gros" titre change de main ?
Récemment, MSC a successivement vendu et acheté plusieurs porte-conteneurs. C'est imaginatif : le titre de la plus grande compagnie maritime de conteneurs au monde est-il en train de changer ?
En plus des deux nouveaux porte-conteneurs achetés par MSC comme mentionné ci-dessus, MSC a également récemment acheté un autre plus grand porte-conteneurs Panamax de 5,642 2006 EVP, Granville Bridge (construit en XNUMX) à l'armateur japonais Doun Kisen. ), et aucune des parties n'a annoncé le prix de vente.
Il convient de mentionner que le navire jumeau de Granville Bridge, Greenville Bridge, a également été vendu par Doun Kisen à MSC au début du mois, avec un prix divulgué de 14 millions de dollars.
En même temps que Greenville Bridge, MSC a également acheté un autre porte-conteneurs feeder de 2510 EVP nommé Bomar Hermes.
A la fin du mois dernier, MSC a également dépensé 158 millions de dollars pour acheter six grands porte-conteneurs de 7,500 8500 à XNUMX XNUMX EVP à l'armateur allemand.
Parmi eux, MSC a payé 114 millions de dollars pour 4 navires de 8,200 8,500 TEU à 4 8,200 TEU. Ces 8,500 navires étaient de 4 2006 TEU ER Tianping et R Tianshan et de XNUMX XNUMX TEU ER Tokyo et ER Texas. Les XNUMX navires ci-dessus ont tous deux été construits en XNUMX.
Et les 7,849 2003 TEU ER Vancouver construits en 2004 et les ER Yokohama construits en 44, pour XNUMX millions de dollars.
Deux jours auparavant, MSC avait également acheté un autre porte-conteneurs Panamax appelé Baltic East à Changjin Merchant Marine de Corée du Sud pour 10 millions de dollars.
En d'autres termes, MSC "achète" 11 navires en plus de 20 jours.
En outre, des initiés de l'industrie ont déclaré que MSC est également très susceptible de signer récemment une série de commandes importantes pour des porte-conteneurs de 23,000 XNUMX EVP.
En revanche, Maersk, la plus grande compagnie maritime du monde, est très calme. Maersk a récemment publié son rapport financier pour le troisième trimestre de cette année. Le PDG de la société, Shi Suoren, a ajouté lors de la présentation du rapport de performance du troisième trimestre de la société que Maersk n'envisageait actuellement pas de construire des navires de plus de 20,000 10,000 EVP. La société a seulement déclaré que certains des navires de 15,000 4 à XNUMX XNUMX EVP vieillissent et doivent être remplacés, car être le propriétaire d'origine est plus rentable que l'affrètement. La société maintiendra la capacité actuelle de sa flotte d'environ XNUMX millions d'EVP.
Shi Suoren a déclaré : « Nous sommes très conscients des risques techniques liés à la commande actuelle de navires », a-t-il ajouté.
Les analystes de Sea Intelligence, basé à Copenhague, ont souligné dans un rapport publié récemment que MSC pourrait bientôt remplacer Maersk et devenir la plus grande compagnie maritime du monde.
Selon les dernières données d'Alphaliner, la capacité actuelle des porte-conteneurs de Mediterranean Shipping est de 3,855,684 5 5 EVP et la société compte 115,000 nouveaux grands navires en attente de livraison. La capacité totale de ces 3970684 nouveaux navires est de XNUMX XNUMX EVP. Une fois tous les navires livrés, la capacité totale de MSC atteindra XNUMX TEU.
La capacité opérationnelle actuelle de Maersk est de 4094302 EVP, la capacité de commande est de 46140 EVP et la capacité totale, y compris les nouvelles commandes de navires, est de 4140442 EVP.
Le marché de la consolidation est chaud
Le prix du marché du transport maritime par conteneurs a continué de se maintenir à un niveau élevé récemment. Le 13 novembre, le dernier Shanghai Export Containerized Freight Index (SCFI) publié par la Shanghai Shipping Exchange était de 1857.33 points, soit une augmentation de 11.6 % par rapport à la période précédente. L'indice SCFI a atteint un nouveau sommet depuis la crise financière de 2008.
Zhang Yongfeng, directeur de l'International Shipping Research Institute du Shanghai International Shipping Research Center, a expliqué à un journaliste de China Securities News que la récente épidémie en Europe et aux États-Unis a fortement rebondi. La demande d'importation pour les nécessités quotidiennes est forte, le volume du marché augmente, l'offre de conteneurs est serrée et le taux de fret du marché au comptant La forte augmentation a entraîné une augmentation de l'indice global du fret.
« Novembre est généralement la saison morte traditionnelle pour le transport de conteneurs. Les conditions du marché de cette année ont largement dépassé les attentes. À l'heure actuelle, le marché du transport de conteneurs a une cargaison relativement abondante et des taux de fret plus élevés, poursuivant la tendance pré-chaude. dit Zhang Yongfeng.
Les données de l'Association des ports de Chine montrent que les importations et les exportations du commerce extérieur de mon pays ont continué de s'améliorer récemment, en particulier les exportations se sont encore accélérées. Début novembre, le débit de conteneurs des huit principaux hubs portuaires a augmenté de 13.1 % en glissement annuel, soit une augmentation de 6 points de pourcentage par rapport à la période précédente. Le débit de conteneurs pour le commerce extérieur des huit ports pivots a augmenté de 11.5 % en glissement annuel, et le commerce intérieur a augmenté de 18.3 % en glissement annuel, tous deux nettement plus rapides que la période précédente. En termes de sous-régions, les régions du delta du fleuve Yangtze et du delta de la rivière des Perles ont connu une forte croissance du commerce extérieur, avec Shanghai, Ningbo, Guangzhou et Shenzhen en croissance de plus de 10 %. Parmi eux, le taux de croissance du port de Ningbo Zhoushan a atteint 33 %.
Avec une forte demande sur le marché du transport maritime de conteneurs, les prix du fret maritime international ont continué d'augmenter depuis juin de cette année, et les prix d'expédition sur les routes européennes, les routes du golfe Persique et les routes sud-américaines ont tous augmenté de manière significative. Dans le même temps, l'indice national du fret conteneurisé à l'exportation est également en forte hausse.
Han Jun, analyste en chef de CITIC Construction Investment Transportation, estime que dans la situation actuelle, la plupart des compagnies maritimes ont déjà réservé l'espace fin décembre. Le 22 novembre, les grandes routes comme la route européenne connaîtront encore une hausse des taux de fret. Selon les informations des grandes compagnies maritimes, les taux de fret resteront à un niveau élevé avant la Fête du Printemps. Lors de la fête du printemps l'année prochaine, la compagnie maritime mettra en œuvre le plan de suspension comme d'habitude. Le maintien des taux de fret à un niveau élevé après mars est un événement à forte probabilité.
Zhang Yongfeng estime que la raison du récent boom du marché du transport maritime est le résultat de plusieurs facteurs. D'une part, en raison de l'impact de l'épidémie mondiale, la demande a été supprimée au premier semestre et de nombreuses entreprises ont dû reconstituer leurs stocks ; d'autre part, un grand nombre de matériel de prévention des épidémies a été exporté et la demande d'achats à domicile sur les marchés étrangers a augmenté. De plus, la faible rotation des conteneurs maritimes a encore poussé à la hausse les taux de fret.
Dans une récente enquête menée par des investisseurs, CIMC a déclaré : « Actuellement, les commandes de conteneurs de notre société sont prévues autour de la Fête du Printemps l'année prochaine. La demande sur le marché des conteneurs a considérablement augmenté ces derniers temps. Les raisons sont que d'abord, touchés par l'épidémie, les conteneurs exportés sont éparpillés dans le monde entier. Le retour n'est pas sans heurts; deuxièmement, les gouvernements étrangers ont introduit des mesures de relance financière telles que le plan de secours contre l'épidémie, qui a conduit à une très forte performance du côté de la demande (comme les fournitures de logement et de bureau) à court terme, et l'économie du logement est en plein essor. Il est actuellement jugé que la situation de "manque de boîtes" se poursuivra pendant au moins un certain temps. Mais toute l'année de l'année prochaine n'est pas claire."
CITIC Construction Investment Research Report estime que la raison fondamentale est la croissance continue et rapide du côté de la demande. Selon les données de la Container Trade Statistics Corporation (CTS), le taux de croissance du volume mondial des échanges de conteneurs est resté stable en juillet 2020, et le volume de fret s'est accéléré en août et septembre. Le volume de fret en septembre a augmenté de près de 8 % en glissement annuel. Si l'on considère le taux de croissance d'une année sur l'autre des routes interurbaines est-ouest, la demande sur les deux routes principales a continué de croître, et la route américaine a même atteint un taux de croissance de plus de 20 %.
Le rapport de recherche a souligné qu'à moyen terme, la reconstitution des stocks dans l'industrie américaine du commerce de détail et de gros n'est pas encore terminée et que le cycle des stocks durera au moins six mois, jetant les bases d'une amélioration continue de la demande. La réalisation du RCEP peut réduire considérablement les barrières tarifaires et non tarifaires, renforcer davantage la position du centre de fabrication en Extrême-Orient et jeter les bases de la croissance du commerce maritime régional. De plus, du côté de l'offre, la proportion de commandes détenues dans la construction navale est au plus bas niveau de l'histoire. Même en tenant compte de l'impact de la construction de nouveaux navires, la période de livraison se situera après le second semestre 2023, et il n'y a aucune base pour un lancement de capacité à grande échelle.
"Il est encore difficile de dire que l'industrie du transport maritime s'est rétablie de manière globale. Dans l'ensemble, l'épidémie mondiale est un mauvais facteur pour l'industrie du transport maritime. L'épidémie a changé le cycle des expéditions de fret et les caractéristiques saisonnières traditionnelles du transport maritime sont pas si évident." dit Zhang Yongfeng.
La société de consolidation réalise un gros profit
Au cours du troisième trimestre qui vient de s'écouler, le marché du transport par conteneurs a connu une pénurie de conteneurs et une montée en flèche du fret maritime. Dans le même temps, toutes les compagnies maritimes continuent de mettre en œuvre une gestion stricte des capacités et un contrôle des coûts. Dans ce contexte, la performance des compagnies maritimes s'est considérablement accrue.
Malgré la baisse du volume de fret, en combinant les performances de diverses compagnies de ligne, au troisième trimestre 2020, les revenus de 10 grandes compagnies de ligne dans le monde sont toujours plus élevés qu'à la même période l'an dernier. Les 10 compagnies maritimes ont réalisé des bénéfices au troisième trimestre, avec un bénéfice total de 3.412 milliards de dollars américains, soit moins de 800 millions de dollars américains à la même période l'an dernier, soit 4.27 fois la même période l'an dernier.
Parmi eux, Maersk a le bénéfice le plus élevé, atteignant 1.043 milliard de dollars américains, et c'est également la seule compagnie de ligne avec un bénéfice de 1 milliard. Le bénéfice d'Evergreen Shipping a le plus augmenté, avec une augmentation d'une année sur l'autre de près de 60 fois.
De plus, trois compagnies maritimes sont particulièrement intéressantes.
Parmi eux, les performances de Star Shipping au troisième trimestre ont été multipliées par 28. Qui aurait pensé que cette entreprise était autrefois au bord de la faillite. Plus important encore, Star Shipping a saisi cette opportunité sur le marché du commerce électronique et a ouvert plusieurs routes de commerce électronique cette année, entraînant une augmentation substantielle des performances.
En outre, Yangming Shipping a mis fin à sa perte à long terme et a réalisé un bénéfice trimestriel pour la première fois. Mais fin septembre, juste avant l'annonce des résultats, Yangming Shipping a annoncé le départ à la retraite de son ancien président Xie Zhijian. Mais pour cet exploit, l'ancien entraîneur Xie Zhijian a beaucoup contribué.
Enfin, HMM a stabilisé sa rentabilité. HMM a une fois mis fin à 21 trimestres consécutifs de pertes au deuxième trimestre de cette année. À cette époque, l'industrie avait des points de vue différents sur la question de savoir si elle pouvait continuer à faire des bénéfices au troisième trimestre. La situation du marché a créé des opportunités pour HMM.
Dans l'ensemble, avec des bénéfices d'exploitation qui restent globalement stables, les grandes compagnies maritimes ont réalisé des bénéfices plusieurs fois, voire des dizaines de fois au cours de la même période l'an dernier, ce qui peut être considéré comme ayant fait beaucoup d'argent.
Dans la perspective de l'année prochaine, l'agence d'analyse Sea-Intelligence a également modifié ses prévisions précédentes, prédisant que les pré-intérêts et impôts (EBIT) de l'industrie du transport par conteneurs en 2020 atteindront 14.2 milliards de dollars américains. En avril de cette année, l'agence a prédit que l'impact de l'épidémie pourrait coûter 23 milliards de dollars à l'ensemble de l'industrie du transport maritime.
Sea-Intelligence a déclaré: "Il ne fait aucun doute que les performances des compagnies de ligne en 2020 dépasseront non seulement de loin l'année dernière, mais même mieux que le niveau des 8 dernières années."
Cette conclusion prévisionnelle est basée sur l'augmentation du fret et du volume de fret.
Les données de Container Trades Statistics montrent qu'au cours des neuf premiers mois de 2020, les volumes mondiaux d'expédition de conteneurs ont chuté de 3.4 %. Cependant, la situation du volume de fret s'est fortement inversée ces derniers mois. En septembre de cette année, le volume mondial d'expédition de conteneurs a augmenté de 6.9 %.
Sur cette base, Sea-Intelligence estime : « Si cette croissance se maintient au quatrième trimestre, le volume mondial de transport de conteneurs ne baissera que de 0.8 % en 2020. »
Après la fin du troisième trimestre, certaines grandes compagnies maritimes telles que Maersk et Hapag-Lloyd ont également relevé leurs prévisions de bénéfices pour l'année entière. CMA CGM a également déclaré que le marché restera solide pour le reste de cette année.
Bien que la plupart des compagnies de ligne soient encore plus prudentes quant aux perspectives du marché et pensent que la situation de l'année prochaine est imprévisible, Drewry estime que malgré la deuxième vague de l'épidémie, elles ont des attentes optimistes quant aux bénéfices des compagnies de ligne en 2021.